Thị trường chứng khoán Mỹ 03/04/2025, đang có những biến động đáng chú ý. Với tình hình kinh tế toàn cầu liên tục thay đổi, các nhà đầu tư tại Phố Wall cũng như các nhà giao dịch cá nhân đang theo dõi sát sao các chỉ số quan trọng như S&P 500, Nasdaq, và Dow Jones. Bài viết này sẽ cung cấp cho bạn cái nhìn tổng quan về diễn biến thị trường, giúp bạn đưa ra quyết định đầu tư thông minh và tối ưu hóa nguồn thu nhập tự động từ việc giao dịch chứng khoán ngay tại Phố Wall Tại Nhà. Đây là cơ hội tuyệt vời để bạn nắm bắt các xu hướng mới nhất và phát triển tài sản cá nhân một cách bền vững.
Nội dung bài viết
- Sự Bùng Nổ Của Cổ Phiếu Đòn Bẩy Trên Phố Wall Tăng Tốc Với Quỹ ‘MUSK’
- Deutsche Bank Cảnh Báo Rủi Ro Đồng Đô La Mỹ Mất Đi Vị Thế Trú Ẩn An Toàn
- Cổ Phiếu Toàn Cầu Chịu Áp Lực Nặng Nề Vì Lo Ngại Chiến Tranh Thương Mại: Tổng Kết Thị Trường
- Các Nhà Giao Dịch Đặt Cược Vào Việc Fed Sẽ Cắt Giảm Lãi Suất Năm 2025 Khi Thuế Quan Gia Tăng Rủi Ro
- Lợi Suất Trái Phiếu Kho Bạc Mỹ Tăng Vượt Cổ Phiếu Mỹ Sau Cuộc Bầu Cử Donald Trump
Sự Bùng Nổ Của Cổ Phiếu Đòn Bẩy Trên Phố Wall Tăng Tốc Với Quỹ ‘MUSK’
ETF Đòn Bẩy Đang Trở Thành Xu Hướng Nóng Bỏng
Trong bối cảnh thị trường chứng khoán Mỹ đầy biến động, các ETF đòn bẩy đang ngày càng thu hút sự quan tâm mạnh mẽ của các nhà đầu tư. Mới đây, Quantify Funds – một công ty ít được biết đến nhưng đang nổi lên – đã nộp hồ sơ niêm yết 10 sản phẩm ETF dựa trên công cụ phái sinh. Mỗi sản phẩm trong số này nắm giữ hai cổ phiếu, cho phép các nhà đầu tư chỉ cần bỏ ra 1 đô la nhưng nhận được mức tiếp xúc gấp đôi – 2 đô la – vào cả hai cổ phiếu.
Cổ Phiếu Biến Động Cao Được Chọn Làm Điểm Tựa
Những ETF này tập trung vào các cổ phiếu có mức biến động cao như Tesla, Nvidia, Coinbase, Meta Platforms, và Amazon. Điều này cho thấy các nhà đầu tư đang đặt cược mạnh mẽ vào sự biến động của thị trường. Một sản phẩm nổi bật trong danh sách là ETF sở hữu cổ phiếu của Tesla và Nvidia, với mã chứng khoán “MUSK”, rõ ràng nhắm đến việc thu hút những nhà đầu tư yêu thích Elon Musk.
Xu Hướng Giao Dịch Mạo Hiểm Đang Lên Ngôi
Các ETF đầu cơ, đặc biệt là những sản phẩm chỉ theo dõi một hoặc hai chứng khoán, đang nhanh chóng trở thành xu hướng trong bối cảnh các nhà phát hành cố gắng khác biệt hóa mình để thu hút nhóm các nhà giao dịch trong ngày, vốn đang ngày càng đông đảo. Những sản phẩm này, như mã NVDL của Nvidia và MSTU của Strategy, đã thu hút hàng tỷ đô la trong năm qua khi cổ phiếu công nghệ tăng giá.
Rủi Ro Lớn Nhưng Lợi Nhuận Cũng Khủng
Tuy nhiên, với sự biến động lớn của thị trường chứng khoán Mỹ, không phải ai cũng dám đặt cược vào các ETF đòn bẩy. Một loạt các sản phẩm này đã chịu thiệt hại nặng nề khi thị trường chứng khoán giảm do lo ngại về thuế quan và tăng trưởng kinh tế. Đơn cử như vào thứ Hai vừa qua, mã NVDL giảm tới 17%, trong khi ETF TQQQ – một sản phẩm mang lại lợi nhuận gấp ba lần chỉ số Nasdaq 100 – đã giảm hơn 6%.
Sự Phát Triển Của Sản Phẩm ETF Tích Lũy Lợi Nhuận
Các sản phẩm mới của Quantify Funds được tiếp thị dưới dạng “tích lũy lợi nhuận”, một biến thể của chiến lược alpha di động, sử dụng các công cụ phái sinh để tăng mức độ tiếp xúc với thị trường. Tuy nhiên, những sản phẩm này thiếu thành phần chỉ số beta, đồng nghĩa với việc chúng là những khoản đặt cược có mối tương quan cao với các cổ phiếu biến động.
Rủi Ro Lớn Dành Cho Nhà Đầu Tư
Theo Todd Sohn, một chiến lược gia ETF tại Strategas Securities, mặc dù các sản phẩm này mang lại lợi ích là mức tiếp xúc mục tiêu cao hơn với ít nguồn lực, nhưng rủi ro đi kèm cũng rất lớn khi cả hai cổ phiếu trong cặp đều có thể giảm cùng lúc.
Tăng Trưởng Của ETF Đòn Bẩy Tại Thị Trường Mỹ
Nhìn chung, các ETF sử dụng công cụ phái sinh để đặt cược vào các cổ phiếu riêng lẻ hoặc chỉ số đã tích lũy được 86 tỷ đô la tài sản tại Hoa Kỳ. Điều này cho thấy xu hướng đầu tư vào các sản phẩm đòn bẩy đang ngày càng phổ biến trong giới đầu tư chứng khoán Mỹ.
Deutsche Bank Cảnh Báo Rủi Ro Đồng Đô La Mỹ Mất Đi Vị Thế Trú Ẩn An Toàn
Deutsche Bank đã bày tỏ lo ngại về việc đồng đô la Mỹ có thể mất đi vị thế là nơi trú ẩn an toàn truyền thống khi thế giới đang nhanh chóng thay đổi về quan hệ kinh tế và địa chính trị. Điều này ảnh hưởng đến các thị trường tài chính và có thể làm suy yếu đồng tiền này trong thời gian tới.
Đồng Đô La Mỹ Suy Yếu Trước Các Thay Đổi Địa Chính Trị
Deutsche Bank AG dự đoán rằng đồng đô la Mỹ có nguy cơ mất đi sức hấp dẫn truyền thống là nơi trú ẩn an toàn khi thế giới đang phải đối mặt với những thay đổi lớn về địa chính trị. George Saravelos, Giám đốc Chiến lược Ngoại hối Toàn cầu của Deutsche Bank, cho biết sự biến động của quan hệ kinh tế và chính trị toàn cầu đang diễn ra với tốc độ đáng kinh ngạc và có thể ảnh hưởng đến sức mạnh của đồng đô la.
Những Tác Động Của Cuộc Chiến Thương Mại Hoa Kỳ
Mặc dù Hoa Kỳ đã tiến hành áp thuế đối với các đối tác thương mại lớn, đồng đô la Mỹ vẫn không có sự tăng trưởng đáng kể. Điều này làm dấy lên lo ngại về khả năng mất vị thế của đồng bạc xanh. Saravelos nhấn mạnh rằng việc đồng đô la không phản ứng mạnh như kỳ vọng có thể là dấu hiệu của một xu hướng suy yếu sắp tới.
Thâm Hụt Tài Khoản Vãng Lai Và Sự Suy Giảm Mối Quan Hệ Với Tài Sản Rủi Ro
Deutsche Bank cũng chỉ ra rằng thâm hụt tài khoản vãng lai ngày càng tăng của Hoa Kỳ và mối tương quan lịch sử giữa đồng đô la với các tài sản rủi ro đang suy giảm. Những yếu tố này có thể là dấu hiệu cho thấy đồng đô la đã đến giới hạn của việc bị định giá quá cao. Saravelos lưu ý rằng nhóm của ông hiện đang giữ quan điểm trung lập đối với đồng tiền này.
Sự Ảnh Hưởng Của Liên Minh Châu Âu Và Sự Rút Lui Của Hoa Kỳ
Việc Liên minh Châu Âu nhanh chóng tăng chi tiêu quốc phòng để đối phó với sự rút lui của Hoa Kỳ dưới thời Tổng thống Donald Trump cũng là một yếu tố góp phần. Điều này khiến Deutsche Bank phải điều chỉnh lại quan điểm tiêu cực trước đây về đồng euro và mở ra khả năng đồng đô la Mỹ tiếp tục suy yếu trong tương lai.
Những Thách Thức Cơ Bản Đối Với Hoa Kỳ
Deutsche Bank cảnh báo rằng hai trụ cột chính của vị thế quốc tế của Hoa Kỳ đang bị thách thức: sự bảo vệ an ninh của Hoa Kỳ đối với châu Âu và sự tôn trọng đối với các quy tắc thương mại tự do. Những thay đổi này có thể tạo ra áp lực lớn lên đồng đô la, mở đường cho một xu hướng yếu hơn đang hình thành.
Lời Kết
Những biến động trong quan hệ địa chính trị và kinh tế toàn cầu đang đặt ra thách thức lớn đối với vị thế của đồng đô la Mỹ. Nếu xu hướng này tiếp tục, có thể ảnh hưởng không chỉ đến thị trường tài chính Mỹ mà còn đến toàn bộ hệ thống kinh tế thế giới.
Cổ Phiếu Toàn Cầu Chịu Áp Lực Nặng Nề Vì Lo Ngại Chiến Tranh Thương Mại: Tổng Kết Thị Trường
Thị trường chứng khoán Mỹ và toàn cầu đã bị tác động mạnh mẽ khi những lo ngại về cuộc chiến thương mại leo thang làm gia tăng tâm lý hoảng sợ trong giới đầu tư. Tình hình hiện tại làm dấy lên làn sóng chuyển dịch sang các tài sản an toàn như trái phiếu, vàng và các loại tiền tệ ổn định hơn.
Hoa Kỳ Áp Đặt Thuế Quan Mới Lớn Nhất Trong Gần Một Thế Kỷ
Ngày 4/3/2025, Hoa Kỳ đã công bố gói thuế quan mới lớn nhất trong gần một thế kỷ, áp dụng lên hàng loạt các sản phẩm từ Trung Quốc, Canada và Mexico. Điều này đã ngay lập tức khiến các nước này trả đũa bằng các biện pháp tương ứng, làm căng thẳng thương mại toàn cầu thêm trầm trọng. Thị trường chứng khoán Mỹ chịu ảnh hưởng nặng nề, với S&P 500 giảm 0,8%, Nasdaq 100 giảm 0,7% và Dow Jones Industrial Average mất 0,8%.
Nỗi Lo Tăng Trưởng Kinh Tế Và Kỳ Vọng Fed Cắt Giảm Lãi Suất
Cuộc chiến thương mại đang làm gia tăng lo ngại về tăng trưởng kinh tế toàn cầu. Các nhà giao dịch hiện dự đoán Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ (Fed) sẽ thực hiện ba đợt cắt giảm lãi suất trong năm 2025 để đối phó với các tác động tiêu cực từ thuế quan. Mỗi đợt cắt giảm dự kiến 0,25%, nhằm giảm áp lực cho các nhà đầu tư trong bối cảnh biến động thị trường gia tăng.
Thị Trường Chuyển Sang Các Tài Sản An Toàn
Trong khi chứng khoán toàn cầu lao dốc, các nhà đầu tư đã chuyển hướng sang các loại tài sản an toàn như vàng và trái phiếu. Lợi suất trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm của Mỹ đã giảm xuống còn 4,14%, đồng thời đồng yên Nhật và franc Thụy Sĩ – hai loại tiền tệ được coi là nơi trú ẩn an toàn – đều tăng giá. Giá vàng giao ngay cũng tăng 0,9%, lên mức 2.917,55 USD/ounce.
Cổ Phiếu Công Nghệ Và Bán Lẻ Chịu Tác Động Tiêu Cực
Các cổ phiếu công nghệ vốn lớn như chỉ số Magnificent Seven đã giảm 1,6%, trong khi chỉ số Russell 2000 – đại diện cho các công ty có vốn hóa nhỏ – mất 1,5%. Trong lĩnh vực bán lẻ, Target Corp. và Best Buy Co. đều dự báo doanh số bán hàng năm nay sẽ không có nhiều thay đổi, phản ánh tình hình khó khăn do lạm phát và sự giảm sút trong nhu cầu tiêu dùng.
Bitcoin Và Ether Giảm Giá
Không chỉ các thị trường truyền thống bị tác động, mà cả tiền điện tử cũng chịu áp lực bán tháo. Bitcoin giảm 2,6%, xuống còn 83.111,81 USD, trong khi Ether giảm 1,7% và chốt ở mức 2.075,18 USD.
Kết Luận: Lo Ngại Về Tương Lai Kinh Tế
Với việc Hoa Kỳ liên tục áp đặt các biện pháp thuế quan mới và tình hình trả đũa thương mại ngày càng nghiêm trọng, thị trường tài chính đang đối mặt với nhiều thách thức. Các nhà đầu tư nên cân nhắc kỹ lưỡng trước khi thực hiện các quyết định đầu tư lớn trong bối cảnh hiện tại.
Các Nhà Giao Dịch Đặt Cược Vào Việc Fed Sẽ Cắt Giảm Lãi Suất Năm 2025 Khi Thuế Quan Gia Tăng Rủi Ro
Ngày 4 tháng 3 năm 2025, thị trường tài chính toàn cầu chứng kiến làn sóng đặt cược mạnh mẽ vào việc Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ cắt giảm lãi suất tới ba lần trong năm 2025. Nguyên nhân chính được cho là lo ngại về tác động tiêu cực của các thuế quan thương mại do Hoa Kỳ áp đặt lên các đối tác thương mại lớn như Canada, Mexico, và Trung Quốc, gây áp lực lên tăng trưởng kinh tế toàn cầu.
Thuế Quan Tác Động Đến Kinh Tế Toàn Cầu
Việc Hoa Kỳ gia tăng mức thuế đối với hàng hóa nhập khẩu từ ba quốc gia lớn này đã làm thị trường định giá lại các rủi ro, với dự báo nền kinh tế Mỹ và toàn cầu sẽ yếu đi. Thị trường tiền tệ nhanh chóng phản ứng, với lãi suất trái phiếu kỳ hạn hai năm giảm sáu điểm cơ bản xuống còn 3,89%. Việc này đánh dấu lần đầu tiên kể từ tháng 12 năm ngoái mà các nhà giao dịch tin rằng Fed có thể phải cắt giảm lãi suất ba lần trong năm nay.
Phản Ứng Của Các Nền Kinh Tế Châu Âu
Không chỉ ở Mỹ, lo ngại về việc các khoản thuế có thể lan rộng sang châu Âu đã khiến các nhà giao dịch tại khu vực này cũng đặt cược vào việc Ngân hàng Trung ương Châu Âu (ECB) có thể sẽ nới lỏng chính sách tiền tệ. Trong khi đó, chi tiêu quốc phòng mạnh tay của các quốc gia trong EU, đặc biệt là các gói hỗ trợ quân sự, đã làm tăng thêm lo ngại về thâm hụt ngân sách chính phủ.
Kinh Tế Mỹ Đang Đối Mặt Với Nguy Cơ Chậm Lại
Sự gia tăng của căng thẳng thương mại đã khiến triển vọng tăng trưởng của kinh tế Mỹ bị đe dọa. Các dữ liệu gần đây về hoạt động sản xuất của Mỹ cho thấy nền kinh tế đang trên bờ vực đình trệ, gia tăng áp lực lên các báo cáo lao động sắp tới. Điều này đã dẫn tới sự thay đổi mạnh mẽ trong cách các nhà đầu tư nhìn nhận về chính sách của Fed và tương lai của đồng đô la Mỹ.
Tình Hình Đồng Đô La Mỹ
Tình hình đồng đô la Mỹ hiện nay cũng đang trở nên khó khăn hơn, khi các yếu tố cơ bản như tăng trưởng mạnh mẽ và lạm phát cao trước đây đã hỗ trợ đồng tiền này, nhưng hiện đang đối mặt với những rủi ro ngày càng tăng. Bloomberg Dollar Spot Index đã giảm 0,5% vào thứ Ba, trong khi các loại tiền tệ trú ẩn an toàn như đồng franc Thụy Sĩ và yên Nhật ghi nhận sự tăng trưởng.
Các nhà chiến lược tại ING và Jefferies cho rằng, mặc dù triển vọng của đồng đô la Mỹ trong ngắn hạn có thể tiếp tục yếu đi do các chính sách thuế quan và chi tiêu quốc phòng của châu Âu, nhưng đồng tiền này vẫn có thể phục hồi trong nửa đầu năm 2025.
Lợi Suất Trái Phiếu Kho Bạc Mỹ Tăng Vượt Cổ Phiếu Mỹ Sau Cuộc Bầu Cử Donald Trump
Lợi Suất Trái Phiếu Kho Bạc Mỹ Dẫn Đầu So Với Cổ Phiếu Mỹ
Kể từ khi Donald Trump được bầu làm Tổng thống Hoa Kỳ, thị trường tài chính đã chứng kiến sự thay đổi rõ rệt. Trái phiếu kho bạc Mỹ đã vượt qua cổ phiếu trong hiệu suất đầu tư. Theo Bloomberg, chỉ số nợ công của Hoa Kỳ đã tăng 2,1% kể từ cuộc bầu cử ngày 5 tháng 11, cao hơn mức tăng 1,6% của chỉ số S&P 500, bao gồm cả cổ tức tái đầu tư. Các chuyên gia cho rằng, triển vọng cắt giảm lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang (Fed) trong năm nay sẽ tiếp tục tạo động lực cho trái phiếu.
Sự Bán Tháo Cổ Phiếu Do Lo Ngại Định Giá Cao
Trong khi trái phiếu được kỳ vọng tiếp tục tăng, thị trường cổ phiếu Mỹ đang gặp phải nhiều bất ổn. Các nhà đầu tư lo ngại rằng các công ty công nghệ dẫn đầu thị trường như Nvidia Corp. đang bị định giá quá cao. Sự giảm giá cổ phiếu cho thấy nhà đầu tư đang tìm kiếm các tài sản an toàn hơn, như trái phiếu kho bạc, trước sự suy giảm của tăng trưởng toàn cầu và tình trạng căng thẳng thương mại leo thang.
Fed Có Thể Cắt Giảm Lãi Suất, Tăng Thêm Sức Hấp Dẫn Cho Trái Phiếu
Chiến lược gia Michael Brown của Pepperstone Group Ltd. cho rằng Fed có thể cắt giảm 50 đến 150 điểm cơ bản trong năm nay, điều này sẽ tạo thêm động lực cho trái phiếu. Lợi suất trái phiếu kỳ hạn 10 năm đã giảm xuống mức thấp nhất trong bốn tháng gần đây khi hoạt động của các nhà máy Mỹ cho thấy dấu hiệu trì trệ. Nền kinh tế Mỹ vốn được xem là điểm sáng của thế giới giờ đây đang dần bộc lộ những vết nứt, làm tăng thêm sức hấp dẫn của các tài sản có thu nhập cố định như trái phiếu.
Triển Vọng Tăng Trưởng Mỹ Đang Gặp Nhiều Thách Thức
Các chiến lược gia của Morgan Stanley nhấn mạnh rằng động lực tăng trưởng của Mỹ đang bị đe dọa bởi nhiều yếu tố, bao gồm cả rủi ro từ hai bờ Đại Tây Dương. Họ cho rằng trái phiếu kho bạc Mỹ sẽ là tài sản hưởng lợi lớn nhất từ sự xem xét lại của các nhà đầu tư về triển vọng kinh tế. Điều này càng trở nên cấp bách hơn khi Donald Trump tiếp tục áp dụng các mức thuế quan mới, tạo thêm áp lực lên nền kinh tế Mỹ vốn đã suy yếu.
Liệu Lợi Suất Trái Phiếu Có Tiếp Tục Giảm?
Một yếu tố quan trọng ảnh hưởng đến quyết định đầu tư vào trái phiếu chính là dữ liệu bảng lương tháng 2 của Hoa Kỳ, sẽ được công bố trong tuần này. Theo James Athey, nhà quản lý danh mục đầu tư tại Marlborough Investment Management, thị trường cần thêm dữ liệu để đánh giá liệu sự suy giảm hiện tại chỉ là tạm thời hay có nguy cơ dẫn đến khủng hoảng sâu hơn.
Trong bối cảnh căng thẳng thương mại ngày càng leo thang, các chuyên gia như Prashant Newnaha của TD Securities cho rằng trái phiếu kho bạc sẽ tiếp tục tăng trưởng mạnh mẽ, đặc biệt khi những dấu hiệu suy yếu trong tăng trưởng kinh tế Hoa Kỳ trở nên rõ ràng hơn.
Tóm lại, thị trường chứng khoán Mỹ 03/04/2025 đang đối mặt với những thách thức, nhưng cũng mở ra không ít cơ hội cho những nhà đầu tư biết tận dụng. Nếu bạn đang tìm kiếm nguồn thu nhập tự động, không gì tốt hơn việc tham gia vào chứng khoán Mỹ, nơi tiềm năng phát triển và sinh lợi đang được các chuyên gia đánh giá cao. Hãy bắt đầu hành trình của mình tại Phố Wall Tại Nhà và xây dựng tương lai tài chính vững chắc ngay hôm nay!
Nguồn tham khảo: Bloomberg
Bài viết này được cập nhật và tổng hợp từ các nguồn tin cậy, mang đến cho bạn cái nhìn tổng quan và chi tiết về thị trường chứng khoán Mỹ hiện nay.
*Lưu ý: Mọi thông tin chỉ mang tính tham khảo và hoàn toàn miễn phí. Chúng tôi không chịu trách nhiệm về bất kỳ quyết định giao dịch nào của bạn.
