Lãi Suất Cao Cùng Tầm Quan Trọng Của S&P 500 và Thị Trường Chứng Khoán 11/18/2024 Trong Thời Kỳ Trump

Lãi suất cao tiếp tục là yếu tố quan trọng tác động đến thị trường tài chính Mỹ, đặc biệt là thị trường chứng khoán Mỹ 11/18/2024 trong bối cảnh chính sách kinh tế của Donald Trump. Tầm quan trọng của chỉ số S&P 500 càng trở nên rõ rệt khi các nhà đầu tư đối diện với những thách thức từ mức lãi suất tăng và sự biến động trong môi trường kinh tế. Trong bài viết này, Phố Wall Tại Nhà sẽ khám phá tác động của lãi suất cao lên S&P 500 và thị trường chứng khoán Mỹ, cũng như cách các nhà đầu tư có thể tận dụng cơ hội để gia tăng nguồn thu nhập tự động và bước vào hành trình tự chủ tài chính.

Những Người Được Chọn Vào Các Vị Trí Quan Trọng Trong Bộ Tài Chính Của Trump Thay Đổi

Vào cuối tuần qua, cuộc tìm kiếm cho vị trí nhà hoạch định chính sách kinh tế trưởng của Donald Trump đã trở nên hỗn loạn. Các ứng cử viên tranh giành sự ủng hộ, và các trợ lý của Trump phải vất vả tìm kiếm người thay thế sau khi các cuộc đấu đá nội bộ bị công khai.

Cuộc Cạnh Tranh Vị Trí Bộ Trưởng Tài Chính

Trong khi tỷ phú Elon Musk công khai ủng hộ Howard Lutnick cho vị trí Bộ trưởng Tài chính, Scott Bessent – người được Trump xem xét cho vị trí này – đã phải đối mặt với sự cạnh tranh gay gắt. Các đồng minh của Bessent đã tổ chức các cuộc gọi để bảo vệ ông trước sự ủng hộ của Musk dành cho Lutnick, người cũng là đồng chủ tịch nhóm chuyển giao quyền lực của Trump.

Ứng Cử Viên Tiềm Năng Cho Các Chức Vụ Kinh Tế

Ngoài vị trí Bộ trưởng Tài Chính, các chức vụ quan trọng trong nội các của Trump như giám đốc Hội đồng Kinh tế Quốc gia cũng đang thu hút sự chú ý. Peter Navarro, cựu cố vấn kinh tế của Trump, hiện được cho là ứng cử viên tiềm năng cho vị trí này.

Musk và Lutnick: Cạnh Tranh Đáng Chú Ý

Elon Musk, người gần gũi với Trump, đã khiến cuộc cạnh tranh cho vị trí Bộ trưởng Tài chính thêm phần căng thẳng khi ủng hộ Lutnick trong khi vẫn công nhận Bessent là một lựa chọn “kinh doanh như thường lệ.” Điều này đã khiến các nhân viên trong nhóm chuyển giao của Trump phải tìm kiếm các giải pháp thay thế, với những cái tên như Robert Lighthizer và William Hagerty xuất hiện trong các cuộc thảo luận.

Trump Đã Lựa Chọn Bộ Trưởng Năng Lượng và Thư Ký Nhà Trắng

Mặc dù cuộc cạnh tranh về vị trí Bộ trưởng Tài Chính vẫn chưa ngã ngũ, Trump đã công bố một số đề cử khác cho các vị trí quan trọng trong nội các. Vào thứ Bảy, ông đã chọn Chris Wright làm người đứng đầu Bộ Năng lượng và William Owen Scharf làm thư ký nhân viên Nhà Trắng.

Kết Luận: Nội Các Trump Đang Dần Hình Thành

Với việc các ứng cử viên tiếp tục tranh giành các vị trí trong nội các, Donald Trump đang nỗ lực hoàn thành việc lựa chọn những người đứng đầu các bộ phận quan trọng trong chính quyền của mình. Những cuộc đấu đá nội bộ không chỉ cho thấy sự căng thẳng trong chiến lược chọn người mà còn phản ánh những khó khăn mà ông gặp phải trong việc xây dựng một chính quyền vững mạnh cho nhiệm kỳ tổng thống thứ hai.

Tổng Quan về S&P 500 và Triển Vọng Thị Trường Dưới Thời Trump

Trong nhiệm kỳ tổng thống đầu tiên của Donald Trump, thị trường chứng khoán, đặc biệt là chỉ số S&P 500, đã đóng vai trò quan trọng trong bảng điểm chính trị của ông. Các nhà chiến lược cho rằng, dù có những chính sách kinh tế có thể gây lo ngại về lạm phát và tăng trưởng, nhưng thị trường chứng khoán vẫn là điểm mạnh mà Trump không muốn đánh mất. Dưới đây là cái nhìn chi tiết về cách Trump có thể ảnh hưởng đến thị trường trong nhiệm kỳ thứ hai và triển vọng của S&P 500.

S&P 500 và Tầm Quan Trọng của Thị Trường Chứng Khoán đối với Donald Trump

Ngay từ đầu nhiệm kỳ, Donald Trump đã xem hiệu suất thị trường chứng khoán là một phần quan trọng trong đánh giá chính trị của mình. Theo Eric Sterner, giám đốc đầu tư tại Apollon Wealth Management, Trump thường xuyên nhắc đến các chỉ số chứng khoán như S&P 500 để chứng minh sự thành công của chính sách kinh tế. Khi thị trường tăng trưởng, ông thường khuyến khích người dân, đặc biệt là những người có quỹ hưu trí 401k, tiếp tục đầu tư và tận dụng cơ hội. Chính vì thế, ông sẽ không dễ dàng thực hiện các chính sách có thể gây ảnh hưởng tiêu cực đến thị trường chứng khoán.

Những Chính Sách Kinh Tế Mới và Tác Động Đến Thị Trường

Trump đã đưa ra một loạt chính sách kinh tế trong chiến dịch tái tranh cử, trong đó có các đề xuất gây tranh cãi như thuế quan cao và cắt giảm thuế cho các doanh nghiệp lớn. Các nhà phân tích cảnh báo rằng các chính sách này có thể làm gia tăng thâm hụt ngân sách, kéo theo nguy cơ làm giảm tăng trưởng kinh tế và khiến thị trường chứng khoán gặp khó khăn.

Thuế Quan và Tác Động Đến Các Cổ Phiếu

Một trong những mối quan tâm lớn đối với nhà đầu tư là khả năng Trump sẽ áp dụng các mức thuế quan cao đối với hàng hóa nhập khẩu. Trong nhiệm kỳ trước, ông đã sử dụng thuế quan như một công cụ đàm phán, gây ảnh hưởng mạnh mẽ đến các công ty lớn như Apple và Tesla, làm cho cổ phiếu của họ dao động mạnh. Các chiến lược gia tại UBS ước tính rằng, nếu áp dụng mức thuế từ 10% đến 20%, điều này có thể dẫn đến sự giảm giá khoảng 10% đối với các cổ phiếu của S&P 500.

Phản Ứng Của Phố Wall và Mối Quan Hệ Giữa Trump và Thị Trường Chứng Khoán

Phố Wall, mặc dù lo ngại về những chính sách bảo hộ của Trump, nhưng vẫn có niềm tin rằng ông sẽ không để thị trường chứng khoán giảm sút nghiêm trọng. Thực tế, những người lãnh đạo lớn trong Phố Wall, như Jamie Dimon của JPMorgan, cho rằng Trump sẽ tránh áp dụng các chính sách có thể khiến thị trường giảm mạnh. Điều này đặc biệt đúng khi S&P 500 đã đạt mức tăng mạnh mẽ từ cuối năm 2022, làm cho bất kỳ sự điều chỉnh nào từ chính sách của Trump có thể có tác động lớn.

Thách Thức Mới: Lãi Suất Cao và Định Giá Cổ Phiếu Cao

Lãi suất hiện nay đã tăng cao so với thời điểm Trump mới nhậm chức, với tỷ lệ lãi suất quỹ liên bang hiện tại dao động trong khoảng 4,5% đến 4,75%. Điều này có thể tạo ra những thách thức lớn cho các chính sách kinh tế của Trump trong nhiệm kỳ thứ hai. Mức định giá cổ phiếu hiện tại cũng đang ở mức cao, điều này có thể hạn chế khả năng tạo ra đột phá giống như các chính sách tài chính đã giúp Trump thành công trong nhiệm kỳ đầu tiên.

Kết Luận: Triển Vọng Của Thị Trường Dưới Thời Trump

Dù có nhiều yếu tố không chắc chắn, các nhà chiến lược đều đồng ý rằng Trump sẽ không dễ dàng thực hiện các chính sách có thể gây tổn hại nghiêm trọng đến thị trường chứng khoán. Tuy nhiên, sự nhạy cảm của ông đối với các biến động của thị trường sẽ là yếu tố quyết định trong việc duy trì sự ổn định của S&P 500. Việc áp dụng chính sách thuế quan hay các biện pháp bảo hộ có thể sẽ làm chậm lại sự tăng trưởng, nhưng khả năng phản ứng nhanh chóng của Trump và đội ngũ cố vấn của ông sẽ là chìa khóa để giữ cho thị trường chứng khoán ổn định trong tương lai.

Triển Vọng Lợi Nhuận S&P 500 Gây Áp Lực Lên Đợt Tăng Giá Của Thị Trường Chứng Khoán

Thị trường chứng khoán Mỹ đang đối mặt với một thách thức lớn khi các dự báo về lợi nhuận của S&P 500 bị điều chỉnh giảm. Các nhà phân tích Phố Wall đang hạ thấp kỳ vọng thu nhập cho năm 2025, điều này có thể làm giảm đà tăng trưởng của thị trường. Trong bài viết này, chúng ta sẽ đi sâu vào nguyên nhân và tác động của sự thay đổi này đối với các nhà đầu tư.

Tại Sao Triển Vọng Lợi Nhuận Của S&P 500 Đang Bị Cắt Giảm?

Một chỉ số quan trọng được gọi là động lực điều chỉnh thu nhập đã chuyển sang mức âm, cho thấy các nhà phân tích đang hạ thấp dự đoán thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) trong 12 tháng tới. Điều này có thể là một dấu hiệu tiêu cực cho thị trường, đặc biệt khi định giá của S&P 500 đã tăng cao trong suốt năm 2024.

Các yếu tố ảnh hưởng bao gồm:

• Sự không chắc chắn về chính sách tiền tệ từ Cục Dự trữ Liên bang (Fed).
• Suy giảm kinh tế ở Trung Quốc.
• Các câu hỏi về chính sách tài khóa tại Washington.

Định Giá Cao Của S&P 500: Dấu Hiệu Của Một Thị Trường Quá Nóng?

Hiện tại, S&P 500 đang được giao dịch với mức định giá cao nhất kể từ tháng 4 năm 2021, với tỷ lệ giá trên thu nhập tương lai (P/E) lên tới 22 lần, cao hơn nhiều so với mức trung bình dài hạn là 18,4 lần trong thập kỷ qua. Điều này có nghĩa là nếu lợi nhuận không tăng trưởng như kỳ vọng, thị trường có thể sẽ đối mặt với áp lực điều chỉnh lớn.

Suy Thoái Lợi Nhuận Của Doanh Nghiệp: Thách Thức Đối Với Đà Tăng Của Thị Trường

Trong khi S&P 500 đã có năm quý liên tiếp tăng trưởng lợi nhuận, các nhà phân tích lo ngại về khả năng suy thoái lợi nhuận kéo dài. Đợt suy thoái lợi nhuận kéo dài từ năm ngoái đã chứng kiến mức giảm 13% về EPS trong ba quý. Điều này có thể dẫn đến việc tăng trưởng lợi nhuận trong những năm tới sẽ thấp hơn so với kỳ vọng.

Các Ngành Chủ Chốt Chịu Áp Lực Từ Giá Dầu Thô Và Lạm Phát

Các lĩnh vực như năng lượng và nguyên liệu đang gặp khó khăn do giá dầu thô giảm và lạm phát yếu. Tuy nhiên, nếu không tính đến lĩnh vực năng lượng, lợi nhuận của S&P 500 trong quý 3 năm 2024 dự kiến sẽ tăng khoảng 11% so với cùng kỳ năm trước, cho thấy sức mạnh của các ngành khác.

Vai Trò Của Cục Dự Trữ Liên Bang Đối Với Tăng Trưởng Lợi Nhuận

Chính sách tiền tệ của Fed có vai trò quan trọng đối với triển vọng của thị trường chứng khoán. Hiện Fed chưa đưa ra tín hiệu rõ ràng về việc cắt giảm lãi suất trong năm 2025, điều này có thể tiếp tục gây áp lực lên các doanh nghiệp trong việc duy trì tăng trưởng lợi nhuận.

Kết Luận: Thách Thức Dành Cho Thị Trường Chứng Khoán Mỹ

Triển vọng lợi nhuận của S&P 500 trong năm 2025 vẫn là một dấu hỏi lớn. Định giá cao và sự không chắc chắn về tăng trưởng thu nhập đang khiến thị trường chứng khoán Mỹ đối mặt với nguy cơ điều chỉnh. Điều này đòi hỏi các nhà đầu tư phải thận trọng và liên tục cập nhật tình hình để đưa ra quyết định chính xác.

Trái Phiếu Thị Trường Mới Nổi Đối Mặt Nguy Cơ Lỗ Lớn: Những Nỗi Lo Mới Về Thuế Quan Và Lãi Suất

Trong bối cảnh thị trường tài chính toàn cầu ngày càng biến động, đặc biệt là các thị trường mới nổi (EM), trái phiếu nội tệ của các quốc gia này đang phải đối mặt với những thách thức lớn. Các nhà đầu tư hiện đang ngừng đặt cược vào việc cắt giảm lãi suất và lo ngại về khả năng xảy ra một cuộc chiến thương mại mới, khiến triển vọng trái phiếu càng trở nên ảm đạm.

Chỉ Số Trái Phiếu Bloomberg EM Và Mối Lo Ngại Về Tương Lai

Chỉ số trái phiếu địa phương của các quốc gia mới nổi do Bloomberg theo dõi đã giảm 3,5% kể từ tháng 10, xóa sạch phần lớn mức tăng trưởng của năm nay, chỉ còn dưới 2%. Nguyên nhân chính là do chính sách “Nước Mỹ Trên Hết” của Donald Trump, với các biện pháp thuế quan mới đe dọa đến sự ổn định của các đồng tiền EM và kéo dài chu kỳ lãi suất cao.

Cuộc Chiến Thương Mại Mới: Nguy Cơ Và Rủi Ro

Theo Rajeev De Mello, Giám đốc danh mục vĩ mô tại Gama Asset Management, “Khả năng xảy ra một cuộc chiến thương mại mới sẽ làm suy yếu các loại tiền tệ của các nước EM và cản trở tiến độ cắt giảm lãi suất.” Thị trường trái phiếu Hoa Kỳ đang trở thành điểm thu hút chính, khiến lợi suất trái phiếu của các quốc gia mới nổi gặp áp lực tăng cao.

Dòng Tiền Đang Rút Khỏi Trái Phiếu EM

Việc lợi suất trái phiếu Hoa Kỳ kỳ hạn 10 năm tăng vọt đã tạo ra áp lực không nhỏ lên các trái phiếu của các thị trường mới nổi. Lợi suất trái phiếu Hoa Kỳ đã tăng từ 3,6% lên mức 4,5% vào tháng 11, và nhiều chuyên gia cho rằng có thể vượt mốc 5% trong thời gian tới. Điều này khiến dòng tiền có xu hướng rời khỏi các tài sản của các quốc gia đang phát triển.

Tác Động Lên Kinh Tế Và Tiền Tệ Châu Á

Các nền kinh tế và đồng tiền châu Á, dù không thuộc Trung Quốc, vẫn chịu ảnh hưởng lớn từ thuế quan mới của Mỹ do sự phụ thuộc cao vào thương mại với nền kinh tế lớn nhất thế giới. Ví dụ, Goldman Sachs dự đoán đồng Nhân dân tệ có thể giảm xuống mức 7,50 đổi 1 đô la Mỹ trong bối cảnh Trung Quốc đối mặt với các mức thuế cao hơn.

Triển Vọng Trái Phiếu EM Trong Thời Gian Tới

Trong 12 tháng tới, thị trường trái phiếu các nước mới nổi được dự báo sẽ đối mặt với nhiều khó khăn do sự tăng trưởng của lợi suất trái phiếu Hoa Kỳ và những bất ổn từ các chính sách thuế quan mới. Các nhà đầu tư cần theo dõi chặt chẽ các động thái của các ngân hàng trung ương lớn trên thế giới, đặc biệt là những động thái liên quan đến lãi suất và chính sách tiền tệ.

Giá Vàng Giảm Mạnh Sau Chiến Thắng Của Donald Trump: Điều Gì Đang Diễn Ra?

Sau chiến thắng của Donald Trump trong cuộc bầu cử tổng thống Hoa Kỳ năm 2024, giá vàng đã trải qua một đợt giảm mạnh. Với sự ổn định chính trị quay trở lại và thị trường tài chính được hưởng lợi, nhu cầu tranh giành vàng – một tài sản ẩn an toàn – đã giảm đáng kể. Tuy nhiên, những biến động này có thể mở ra cơ hội mới cho nhà tư vấn. Trong bài viết này, chúng ta sẽ tìm hiểu những yếu tố đằng sau sự suy giảm của giá vàng, xu hướng tương lai và cơ hội đầu tư trong bối cảnh hiện tại.

Sự Ảnh Hưởng Từ Chiến Thắng Của Donald Trump

Chiến thắng của Donald Trump đã có tác động mạnh mẽ đến thị trường tài chính toàn cầu. Với sự rõ ràng trong chính sách của Trump, các nhà đầu tư sẽ trở nên tự tin hơn và giảm bớt sự phụ thuộc vào các tài sản an toàn như vàng. Cổ phiếu và Bitcoin đã tăng mạnh trong những ngày sau cuộc bầu cử, làm giảm sức hấp dẫn của vàng.

Tại Sao Giá Vàng Giảm Mạnh Sau Cuộc Bầu Cử?

• Thị Trường Chứng Khoán Tăng Trưởng : Sau chiến thắng của Trump, cổ phiếu đã tăng mạnh, đặc biệt là trong các lĩnh vực như tài chính và công nghiệp nội địa. Điều này làm giảm nhu cầu đối với vàng, vốn thường được xem là nơi ẩn náu an toàn trong bất kỳ thời điểm nào.
• Đồng Đô La Mạnh Lên : Đồng đô la tăng giá sau cuộc bầu cử vàng trở thành nên đỏ hơn đối với các nhà đầu tư quốc tế. Do vàng được định giá bằng đô la, việc tăng giá của đồng tiền này đã tạo ra lực giảm giá vàng.

Bitcoin Và Tiền Điện Tử Lên Ngôi

Bên bờ sự phục hồi của thị trường chứng khoán, tiền điện tử cũng tăng mạnh sau Ngày Bầu Cử. Nhiều nhà tư vấn chuyển từ vàng đã hát các tài sản kỹ thuật số như Bitcoin làm kỳ vọng rằng các chính sách của Trump sẽ thúc đẩy sự phát triển của thị trường tiền điện tử.

Liệu Giá Vàng Có Khả Năng Tăng Trở Lại?

Mặc dù giá vàng hiện đang giảm nhưng các chuyên gia vẫn tin rằng loại kim quý này có thể tăng giá trở lại trong thời gian dài. Cam kết của Trump về việc cắt giảm thuế và áp dụng quan hệ thuế có thể dẫn đến việc phân phát cao hơn, đưa ra nhu cầu tranh luận về vàng như một giải pháp được phân phát trong phòng. Ngoài ra, các ngân hàng trung ương của các quốc gia như Trung Quốc và Nga có thể tiếp tục mua vàng để đa dạng hóa dự trữ.

Đầu Tư Vàng: Cơ Hội Và Rủi Ro

Hiện tại, vàng đang giao dịch ở mức giá thấp hơn sau cuộc bầu cử, mở ra cơ hội cho những nhà đầu tư tìm kiếm giá trị trong thời gian dài. Tuy nhiên, cần lưu ý rằng thị trường tài chính toàn cầu vẫn đang biến đổi và sự ổn định của chính sách kinh tế và ngoại giao của Trump có thể tiếp tục ảnh hưởng đến giá vàng trong thời gian tới.

Giá vàng đã giảm đáng kể sau chiến thắng của Donald Trump, làm ổn định chính trị và tăng trưởng của các tài sản khác như cổ phiếu và Bitcoin. Tuy nhiên, những thứ yếu tố kinh tế dài hạn như phát và hồng phế liệu có thể cung cấp sự tăng trưởng của giá vàng trong tương lai. Đối với nhà tư, đây là thời điểm thích hợp để cân nhắc việc mua vàng với giá thấp hơn. Để đảm bảo chiến lược đầu tư hiệu quả, việc theo dõi sao các yếu tố kinh tế và giá trị chính là điều cần thiết.

Thị trường chứng khoán Mỹ 11/18/2024 đang phải đối mặt với nhiều thách thức trong bối cảnh lãi suất cao, nhưng đồng thời cũng mở ra cơ hội cho những nhà đầu tư biết nắm bắt thời cơ. S&P 500 tiếp tục là chỉ số chủ chốt giúp các nhà đầu tư định hướng chiến lược dài hạn. Nếu bạn đang tìm cách tăng trưởng tài chính cá nhân và xây dựng một nguồn thu nhập tự động bền vững, việc đầu tư vào chứng khoán Mỹ chính là một bước đi quan trọng trong hành trình tự chủ tài chính của bạn.

Nguồn tham khảo:  Bloomberg

Bài viết này được cập nhật và tổng hợp từ các nguồn tin cậy, mang đến cho bạn cái nhìn tổng quan và chi tiết về thị trường chứng khoán Mỹ hiện nay. 

*Lưu ý: Mọi thông tin chỉ mang tính tham khảo và hoàn toàn miễn phí. Chúng tôi không chịu trách nhiệm về bất kỳ quyết định giao dịch nào của bạn.